O mínimo que eu poderia dizer é que a semana foi ruim. Aliás, o mês está bem ruim no geral, para todas as nossas estratégias. E para não trazer muita ansiedade, vamos direto aos resultados primeiro. Começando pela Smarttbot.
O Passat teve uma boa semana, o F-1000 não teve uma semana ruim, fora isso, a semana foi bem ruim e a parcial do mês está terrível. Tomando a Scuderia, por exemplo, o DD chega a ser de quase 5% em relação a margem recomendada de 82 mil reais (2 mil por contrato). Então, sim, está ruim, mas tudo dentro do normal e esperado. O Fusca e o ônix, por exemplo, são estratégias de cruzamento de média “primordialmente”, vão continuar tropeçando enquanto o mercado continuar com os movimentos largos de zigue-zague. Mesmo quando acertar, pode ser que tenha sido ao acaso (movimentos largos podem dar ganho em relação aos alvos, mas não ser iluda, enquanto persistir esse comportamento de mercado, não espere muita coisa dessas estratégias).
As carteiras são reflexo natural do comportamento das estratégias individuais, dado que não há estratégia inédita nas carteiras. Nenhuma alteração será feita por enquanto, visto que todas as estratégias estão bem longe da expectativa de rebaixamento provável por backtest utilizando Monte Carlo de 95% de confiança.
Sobre os resultados da Ontick, sou obrigado a dizer que embora tenhamos tido uma semana negativa, no mês, estamos no zero a zero. Ou seja, de longe a melhor carteira do mês (temos estratégias, como o Passat da Smarttbot, que estão melhor no mês, falando aqui de carteira que já existia previamente ao início do mês).
A FindMoney Wallet teve uma semana desafiadora também. E também está com uma parcial mensal bem ruim. Também, apesar de tudo, não está nem perto dos maiores drawdowns registrados em backtest. Mas mesmo assim, bem ruim.
A RedBull Turbo teve uma semana neutra. Também com parcial negativa (assim como todas as outras carteiras, diga-se de passagem).
A Carreta FindMoney é outra que não teve uma boa semana e também está com um mês bem ruim… E enquanto o mercado não alterar o comportamento para pelo menos interromper os contínuos Zigues-Zagues, vai continuar sofrendo. Diga-se de passagem, não é necessário um mês completamente direcional e em duas etapas (uma pernada média, seguido de uma pernada longa) para que essa carteira vá bem. Basta que se interrompa os Zigues-Zagues intensos, fortes e contínuos.
Vou ficar devendo e suspenderei, por hora, o acompanhamento da carteira de ações. Ela está com problemas na VPS. Não sei o que fazer para resolver isso no momento.
E como foi o mercado nessa semana? Já antecipei que tivemos muito mais do mesmo de maio. Chega a ser repetitivo. Mas vamos lá… Só que dessa vez optei por mostrar o tempo gráfico de 15 minutos, acho que deixa o problema dos ruídos mais nítidos.
O destaque dessa semana foi a quarta feira. O candle de abertura teve mais de mil pontos de amplitude. Tudo por causa dos efeitos da demissão do CEO da PETROBRAS. Digo, repeito e repetirei enquanto eu viver… quer ser um trader bem sucedido, não opere notícias. Esteja informado, leia o que quiser, mas nunca assuma que sabe o que vai acontecer com a direção do mercado por causa da notícia. Leu uma notícia, achou que ela pode impactar? Então a conclusão é: talvez tenha volatilidade maior que o normal. Se não fosse a queda da PETROBRAS, a semana teria sido mais positiva no IBOV (sim, foi positiva, olha lá). Inclusive, o mês no IBOV está positivo até aqui.
Então, você pode constatar no gráfico do IBOV no tempo gráfico de 1 mês, que o nosso momento atual é uma tendência de alta. Estamos nesse ano de 2024, operando em queda, mas em todo o momento operamos acima da média de pontos dos últimos 5 anos e nem mesmo chegamos a fechar um mês abaixo da média de 20 no tempo gráfico mensal. Ah, mas o tempo gráfico mensal é muito longo, ok… vamos olhar o tempo gráfico semanal dos últimos 2 anos, 2022 até o presente.
Todas as semanas de movimentos semanais do ano de 2024 foram menos amplos que a grande maioria das semanas dos últimos anos.
Mas o que essas semanas de tempos gráficos maiores dizem sobre do daytrade? E o que elas dizem sobre operações automatizadas? Bem, um robô entra porque o indicador deu entrada, o filtro permitiu. Vem junto a especificação de entrada e saída da operação. Os movimentos são intraday e salvo qualquer configuração em contrário (que pode existir) nenhum viés semanal ou mensal é cooptado para a operação (detalhe que você pode incluir um filtro de tendência semanal ou mensal, permitindo apenas operações condizentes com o fechamento relativo a média móvel do tempo gráfico maior – mas suponha que não temos isso). Tudo isso que apontei antes é para alertar a um viés de condicionamento mental. Ganhos e perdas acontecem. O mercado tem vários tipos de comportamento. Deixei o discurso apocalíptico de lado e se faça uma única pergunta: existe algo que faça com que esse comportamento do mercado atual seja mantido assim indefinidamente? Será que vamos voltar a ter períodos como foram os vários outros períodos observados nos meses anteriores?
Se acredita que o mercado vai voltar a ter um comportamento diferente em pouco tempo, mantenha todos os seus planejamentos em dia. Se acredita que ele nunca mais vai voltar a ter um comportamento igual a qualquer outra fase da história, modifique seu planejamento.
Particularmente, qualquer pessoa que esteja respeitando a relação de 2 mil reais por contrato está tranquila com as perdas atuais (em relação ao patrimônio total – porque feliz a pessoa não vai ficar). Aproveite o momento ruim do mercado para rever sua relação com a alavancagem. Dias melhores para nossas estratégias vão acontecer novamente um dia. Dias piores também. Esteja pronto para tudo.
E quanto ao dólar ? Oque podemos dizer dele?
O dólar também apresentou fortes movimentos de zigue-zague na maioria dos dias da semana, mas ao contrário do índice, a média móvel de 50 períodos está em queda. Um indicativo de direcionalidade em tempos gráficos maiores. Inclusive, se olhar lá na Figura 6, essa mesma curva está totalmente horizontal.
No momento, nossa equipe de desenvolvimento vêm ajustando estratégias para se operar o mini-dólar. Ainda em desenvolvimento, com resultados promissores. Esperamos ter até o fim do ano novidades sobre o assunto. Sem pressa aqui.
